Позиционная торговля: что это, и как ее использовать?

Что такое позиционная торговля? Это такой способ взаимодействия с рынком, когда максимальный результат можно получить, если отсрочить получение прибыли на более длительный срок. Есть ли в этом свои преимущества? Давайте анализировать.

Не путайте позиционную торговлю с другими видами трейдинга

Сходство с инвестированием заключается только в длительном удержании сделок. Позиционщик не ориентирован на получение пассивного дохода. Свинг-трейдеры смотрят, в основном, на средние промежутки времени, используя для анализа технический подход. Скальперы заключают короткие сделки на локальных трендах, всего с несколькими пунктами прибыли. Для рассматриваемого же нами подхода характерны такие особенности:

• Трендовая торговля. Однако тренд выбирается не локального, а глобального типа. Используются старшие таймфреймы. Делается упор на фундаментальный анализ.
• Небольшие ценовые изменения не учитываются. Нет необходимости постоянно контролировать, что происходит на мониторе ПК.
• Наблюдать за ситуацией нужно в моменты, когда происходит ситуация, способная изменить цену или положение. Важно помнить, что позиционная торговля предполагает анализ таймфреймов дневных, недельных и ежемесячных. Одна открытая позиция удерживается на промежутке времени от нескольких дней до месяца.

Старшие таймфреймы – недостаток или преимущество?

Отметим: позиционная торговля – это возможность, существующая с того самого момента, когда появились первые спекулянты. Тогда люди не имели доступа к графикам с младшими временными отрезками, а котировки обновлялись вручную, всего несколько раз в день. Происходило это в брокерских конторах. Данные записывались на специальной доске. Принимая во внимание такие условия, выгоднее было торговать в долгосрок, предпочитая позиционную торговлю на бирже – всем остальным вариантам.

Что интересно – четких сроков для заключения сделок нет. На протяжении года скальпер может открыть свыше 10 тыс. сделок, интрадейщик – примерно 1 тыс., а позиционщик – 3 или 5, за аналогичный период. Стратегия позиционной торговли в трейдинге на фондовом рынке получила название «Купи и держи».

• Сигнал для входа в позицию – это начало тенденции на крупном таймфрейме. Принимается во внимание период от 1 дня или недели.
• Выход из сделки следует осуществлять, только если есть достаточные основания для окончания тренда. Причем, данная рекомендация актуальна при выборе позиционной торговли Форекс, и при работе на фондовом рынке.

Технические инструменты, которые придут на помощь

С высокой степенью эффективности, можно использовать трендовые каналы, уровни сопротивления и поддержки, скользящие средние с периодом 200, и не только. Что примечательно – новости только подтверждают технические сигналы, и не имеют определяющего значения для фундаментального трейдинга.

При работе на фондовом рынке, трейдер должен внимательно изучить выбранный сектор экономики, а также – её общее состояние на момент открытия позиции. По ситуации делается прогноз на будущее, с целью избежать рисков. Полезными инструментами-помощниками станут:

• Индикаторы.
• Линии тренда.
• Долгосрочные графики, содержащие информацию нетехнического характера.
• Краткосрочные изменения котировок в графическом виде, где видны изменения на протяжении месяца и недели.
• Фундаментальная аналитика.

Вся стратегия сводится к трем основным шагам. Первый – анализ экономического сектора и положения группы акций, которая выбрана. Второй – ожидание наилучшего момента для открытия позиции, с точки зрения выгоды. Третий – удержание акции на самый длительный срок. Закрытие сделки необходимо произвести, когда ситуация в экономике подвергнется резким изменениям. Известный трейдер современности Пурнов позиционную торговлю рассматривает в деталях, когда объясняет главные законы рынка своей аудитории.

Когда длительное ожидание является оправданным?

Выбор стратегии позиционного трейдинга необходим для активов, для которых является возможным проведение фундаментального анализа и технической аналитики. Вы должны дать по активу наиболее точные прогнозы, и иметь уверенность в том, что тенденция ценовых изменений сохранится долгий срок, неделю как минимум.

Причина выбора рассматриваемого подхода банальна: экономия денег и времени. Вы можете рассчитывать на низкие комиссионные издержки, не придется постоянно анализировать рынок, а на принятие верного решения останется значительно больше времени. Для выхода на показатели успеха, в 90% случаев понадобится:

• Анализировать структуру рыночных ограничений.
• Определять месячные развороты тренда.
• Отсутствие излишних рисков и жадности, спокойный подход к делу.
• Уверенность в своих решениях, если они были приняты после анализа совокупности факторов: технических, фундаментальных, новостных заявлений, комментариев и прогнозов аналитиков.
• Изучение СМИ с точки зрения исключительного рационализма.
• Интеграция в рынок с таким размером активов, которые как минимум на 5% можно подвергнуть риску потери.

Позиционная торговля: преимущества и недостатки

Процент прибыльных сделок – довольно высокий. Это плюс. На глобальных трендах манипуляция рынком – весьма дорогостоящее занятие, а потому – маловероятное. Психика торговца не испытывает таких больших нагрузок, как при частом открытии сделок. Прибыль может быть достаточно большой, если позицию постепенно наращивать и удерживать.

В то же время, ждать результата приходится очень долго. Понять их реальный денежный эквивалент можно только через месяцы или годы. Точность анализа – зона ответственности трейдера. Если прогноз неверный, то вы зря потратили время, и не получите желаемый результат. В трейдинге прогресс – медленный, и требует большого вложения капитала.